آیا می‌توانید با سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری ثروتمند شوید؟
آیا صندوق های سرمایه گذاری می تواند شما را ثروتمند می کند؟
سرمایه گذاری یکی از محبوب‌ترین راه‌های تولید ثروت است. با در نظر گرفتن مقداری ریسک، شما می‌توانید دارایی های فعلی خود را به کار ببندید تا برایتان درآمد کوتاه مدت و بلندمدت، بسته به اهداف سرمایه گذاری تان تولید کند. البته، هر چه ریسک بیشتری بپذیرید، احتمال موفقیت یا شکست هم بیشتر می‌شود. به همین دلیل است که اوراق بهادار پرمخاطره‌تر، مثل سهام، به‌صورت سنتی برای کسانی که به دنبال پولدار شدن هستند سرمایه گذاری مناسبی به شمار می‌آیند؛ اما صندوق های سرمایه گذاری نیز همیشه به‌عنوان یک گزینه مناسب در کنار سایر گزینه‌ها مورد توجه سرمایه گذاران بوده است.
ازآنجایی‌که صندوق های سرمایه گذاری عموماً امن‌تر و باثبات‌تر در نظر گرفته می‌شوند، ممکن است منطقی به نظر نرسد که با سرمایه گذاری در این صندوق ها بتوان فرصت‌های خوبی برای تولید ثروت ایجاد کرد. در حقیقت، ریسک برخی از انواع این صندوق ها به اندازه خرید سهام یا بیشتر از آن است و این پتانسیل را دارند که سود بیشتری هم تولید کنند.
در بازار آمریکا سهام با سود بالا و صندوق های سرمایه گذاری در اوراق قرضه، به‌خصوص برای تولید بیشترین سود ممکن با سرمایه گذاری در ریسکی‌ترین دارایی ها طراحی‌شده‌اند. (اگر اطلاعات زیادی در مورد صندوقهای سرمایه گذاری ندارید، مقاله “چرا باید در صندوقهای سرمایه‌گذاری مشترک سرمایه گذاری کنید؟” را بخوانید.)
انواع صندوق های سرمایه گذاری
در ایران نیز تعداد زیادی از صندوق های سرمایه گذاری فعال هستند و می‌توان آنها را در دو تقسیم‌بندی کلی زیر جای داد:
صندوق های سرمایه گذاری در سهام
صندوقهای سرمایه گذاری در سهام بخش اصلی و عمده منابع خود را در سهام شرکت ها سرمایه گذاری می‌کنند؛ بنابراین از همان ریسکی که شما هنگام سرمایه گذاری در سهام با آن مواجهید، برخوردار هستند؛ اما عاملی که سرمایه گذاری در این نوع صندوقها را جذاب کرده است، مدیران متخصص و حرفه‌ای در حوزه سرمایه گذاری هستند که به‌طور فعالانه دارایی های موجود در صندوق را موردبررسی قرار می‌دهند و با تنوع بخشی و اجرای اصول سرمایه گذاری موفق، عملکرد بالای صندوق ها را تضمین می‌کنند.
بااین‌حال صندوق های سرمایه گذاری در سهام نیز به دو دسته تقسیم می‌شوند. نخست صندوقهای کوچک که تعداد واحدهای سرمایه گذاری آنها بین ۵ تا ۵۰ هزار واحد است و دوم صندوقهای بزرگ که تعداد واحدهای آنها از ۵۰ هزار واحد فراتر می‌رود و می‌تواند تا ۵۰۰ هزار واحد افزایش یابد.
صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت
صندوق های سرمایه گذاری در سهام تنها راه صندوق های مشترک سرمایه گذاری برای ثروتمند کردن شما نیستند. صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت معمولاً به‌عنوان نوع امنی از صندوق ها شناخته می‌شوند، چرا که با فراهم کردن درآمد سالانه و تعهد حفظ سرمایه، از ریسک بسیار پایینی برخوردارند. به عبارتی همان‌طور که از اسم این صندوقها پیداست، صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت حداقل بازده تضمین شده‌ای را نصیب سرمایه گذاران خود می‌کنند و کسانی که واحدهای این نوع صندوق ها را می‌خرند، معمولاً تمایل چندانی به پذیرش ریسک بالا ندارند و انتظار دارند حداقل بازده تضمین شده‌ای را به دست آورند. مدیران این صندوق ها معمولاً منابع جمع‌آوری شده را صرف خرید اوراق کم ریسک نظیر اوراق مشارکت، اوراق اجاره و… می‌کنند تا بتوانند سود تضمین شده‌ای برای سهامداران خود کسب کنند.
صندوق هایی که در اوراق مشارکتی که توسط شرکت های معتبر و دولت توزیع می‌شوند سرمایه گذاری می‌کنند بیشترین بازده خود را از پرداخت های سود به دست می‌آورند.
ما انواع دیگر صندوقهای سرمایه گذاری داریم که با نام‌های متفاوت شناخته می‌شوند. مثلاً برای آشنایی با ETF یا صندوق سرمایه گذاری قابل معامله در بورس روی لینک آن کلیک کنید.
مزایای سرمایه گذاری از طریق صندوق های سرمایه گذاری
اگر شما دانش کافی برای سرمایه گذاری در بورس ندارید و همین‌طور زمان لازم را هم برای فعالیت‌های روزانه در بورس ندارید، بنابراین احتمال موفقیت شما در این بازار از طریق سرمایه گذاری در صندوقها بیشتر است.
این نوع سرمایه گذاری از مزایایی زیادی برخوردار می‌شوید. ازجمله:
- از خدمات کارشناسان استفاده می‌کنید. صندوق ها افرادی حرفه‌ای را استخدام کرده‌اند که ضمن مدیریت دارایی های صندوق، مشاوره‌های لازم را هم به سرمایه گذاران بدهند.
- سبد دارایی های خود را به خوبی تنوع بخشی می‌کنید. صندوقهای سرمایه گذاری سرمایه‌های کوچک را از افراد بسیاری جمع‌آوری می‌کنند و آنها را یک کاسه کرده و حجم زیاد و متنوع در بازار سرمایه گذاری می‌کنند. با این کار ریسک سرمایه گذاری به شدت کاهش می‌یابد و شما با خرید یک واحد از صندوق مالک یک پرتفوی کاملاً متنوع می‌شوید.
- دارایی شما نقدشوندگی مناسبی دارد. قانوناً هر زمانی که شما به پول خود نیاز داشته باشید می‌توانید با مراجعه به صندوق سرمایه گذاری خود در صندوق را لغو و پول خود را دریافت کنید. واریز پول شما برای طی مراحل قانونی ممکن است چند روز طول بکشد اما صندوقها معمولاً بلافاصله پول شما را برمی‌گردانند.
- هزینه معاملات شما کاهش می‌یابد. نیازی نیست شما پول زیادی را صرف مشاوره با متخصصان، خرید بسته‌های تحلیلی و … برای اطمینان از صحت انتخاب خود کنید. صندوقها این کار را به‌جای شما می‌کنند و هزینه‌ها را بین همه سرمایه گذاران در صندوق تقسیم می‌کنند. به‌این‌ترتیب، سهم هر یک از سرمایه گذاران از این هزینه ها کاهش می‌یابد.
- انتخاب برای شما آسان است. امروزه تعداد زیادی صندوق وجود دارد و هر یک از آن صندوق ها هم بر بخش خاصی از بازار تمرکز کرده است. انتخاب با شماست که در کدام صندوق سرمایه گذاری کنید.
سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری: رشد آهسته ولی پیوسته
مثل هر سرمایه گذاری، هر چه بیشتر بتوانید پول بگذارید، سودهای احتمالی بیشتری نصیبتان می‌شود. سخت است که با فقط یک میلیون تومان از هر نوع اوراقی بتوان ثروتمند شد. اگر اصول سرمایه گذاری موفق شما یک مقدار قابل‌توجهی برای سرمایه گذاری دارید، می‌توانید مقدار قابل‌توجهی هم از درآمد حتی از طریق باثبات‌ترین سرمایه گذاری ها تولید کنید.
گرچه اوراق مشارکت با ریسک کم و صندوقهای سرمایه گذاری در سهام شما را ثروتمند نمی‌کنند، اما درجه بالایی از ثبات با تعهد درآمد ثابت سالانه ارائه می‌کنند. اگر شما پول زیادی برای سرمایه گذاری دارید، حتی نرخ های سود متوسط هم می‌تواند در بلندمدت مقادیر هنگفتی تولید نماید. به‌طور مثال، ۵۰ میلیون تومان سرمایه گذاری شده در صندوق های با درآمد ثابت که فقط سود ۱۸% سالیانه می‌دهد، هنوز و در هرسال ۹ میلیون تومان (ماهیانه ۷۵۰۰۰۰ تومان) تولید می‌کند که از درآمد بعضی از افراد بیشتر است. هرچه شما ثروتمندانه تر شروع کنید، در مدت‌زمان کوتاهی و به‌راحتی ثروتمندتر خواهید شد.
تأثیر هزینه‌های مدیریت بر عملکرد صندوقهای سرمایه گذاری
وقتی به دنبال تولید ثروت از طریق سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری هستید، مهم است که تأثیر نسبت هزینه صندوق را در نظر بگیرید. عموماً، هرچه صندوق ها فعالانه‌تر مدیریت شوند، نسبت‌های هزینه بالاتری خواهند داشت تا هزینه‌های افزایش یافته معامله را جبران نمایند. اگر نسبت هزینه یک صندوقی بسیار بالا باشد، می‌تواند نسبت قابل‌توجهی از سودهای سالیانه شما را از آن خود کند.
در پایان پیشنهاد میکنیم مقاله “هفت افسانه باطل‌شده در مورد صندوق سرمایه گذاری” را در وبسایت مدیرمالی مطالعه کنید.
اگر سؤال یا نظری دارید لطفاً در بخش نظرات مطرح کنید. همین‌طور با اشتراک‌گذاری این مقاله در شبکه‌های اجتماعی شما هم در توسعه دانش مالی و سرمایه گذاری شریک شوید.
9 در مورد “آیا می‌توانید با سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری ثروتمند شوید؟”
سلام مهران عزیز
وظیفه ما آموزش هستش نه تبلیغ یا توصیه سرمایه گذاری در صندوقی خاص
این وظیفه شماست که تحقیق کنید و علم به دست بیارید و با دانش یک صندوق رو انتخاب و در سهامش سرمایه گذاری کنید. متاسفانه هیج میانبری برای سود کردن در بازار بورس جود نداره که اگر داشت همه مردم ایران ثروتمند بودند
بنابراین به جای انتقادهای اینچنینی کمی وقت بگذارید و تحقیق کنید تا بتونید انتخاب خوبی کنید. ضمن اینکه ماهیت سرمایه گذاری در بورس ریسکی است و همون قدر که احتمال داره سود کنید همون قدر هم احتمال ضرر شما وجود داره. اگر تحمل پذیرش چنین ریسکی رو ندارید بازار بورس جای مناسبی برای شما نیست
موفق باشید
اصلانم مفید نبود! برای از سر باز کردن سریع به فلان لینک ارجاع میدن! خب اگه میدونستیم کدوم صندوق خوبه که سوال نمیکردیم! اون لینکی که ارجاع میدید همه چیز گل و بلبل میگه همه چیز سر بسته است آخر کار هم همین چندرغازم از دست میدیم بعد میگن صندوق سهام ریسکش بالاست قبلا بهتون گفته بودیم و هزارتا اینگونه سخنوری ها لطفا درست راهنمایی بفرمایید
سلام
اطلاعات مربوط به کلیه صندوقها رو میتونید تو سایت زیر ببینید و با هم مقایسه شون کنید
http://www.fipiran.com/
لطفا چند صندوق خوب معرفی کنید کلی تحقیق کردم چند تا انتخاب کردم اما همه صندوق ها سود بهتری دادند ؟؟؟
سرمایه گذاری را از کجا شروع کنم؟ آموزش مبانی سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال
به دلیل وضع نابسامان اقتصادی در اکثر کشور ها و اومدن ویروس جدیدی به نام کووید 19، بیشتر کسب و کارها دچار اختلال شد و افراد ضربه های جبران ناپذیری در این بین متحمل شدن، به همین دلیل بیشتر افراد به فکر سرمایه گذاری در بازار های مالی مانند بورس، طلا، فارکس و ارزهای دیجیتال افتادن اما بدون کسب آگاهی و دانش در این حوزه امکان سرمایه گذاری وجود نداره، در غیر این صورت فرد دچار ضرر زیادی میشه.
ما در این مقاله قصد داریم به موضوع سرمایه گذاری را از کجا شروع کنم؟ بپردازیم و فوت اصول سرمایه گذاری موفق و فن های اصول سرمایه گذاری رو به شما بگیم تا با رعایت برخی مسائل و آموزش سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال بتونین از داراییتون در برابر مشکلات فعلی و همچنین تورم جهانی محافظت کنین.
مفهوم سرمایه گذاری
سرمایه گذاری اساساً دارایی هست که با هدف رشد و حفظ دارایی پول ایجاد میشه که میتونه ثروت ایجاد شده برای اهداف مختلفی مانند رفع کمبود درآمد، پس انداز برای بازنشستگی یا انجام برخی تعهدات خاص مانند بازپرداخت وام ها، پرداخت هزینه های تحصیل یا خرید سایر دارایی ها مورد استفاده قرار بگیره.
درک تعریف سرمایه گذاری در بازار ارز های دیجیتال بسیار مهم هست زیرا گاهی اوقات انتخاب ابزار مناسب برای تحقق اهداف مالی شما دشواره و دونستن معنای سرمایه گذاری در وضعیت مالی خاص به شما امکان میده که انتخاب درستی داشته باشین.
سرمایه گذاری ممکنه از دو طریق برای شما درآمد ایجاد کنه: یکی اگر در یک دارایی قابل فروش سرمایه گذاری کنین، ممکنه از طریق سود اون دارایی یا ارز، درآمد کسب کنید و دوم اگه سرمایه‌گذاری در یک طرح بازدهی از طریق انباشت سود صورت بگیره. از این نظر، سرمایه‌گذاری چیست؟ رو میتونیم با گفتن این جمله بگیم که سرمایه‌گذاری عبارتند از قرار دادن پس‌انداز شما در دارایی‌ها یا اشیایی که ارزش اون بیشتر از ارزش اولیه‌شان هست. از نظر مالی، تعریف سرمایه گذاری دارایی هست که با هدف افزایش ارزش اون در طول زمان به دست میاد.
سرمایه گذاری را از کجا شروع کنم؟
سرمایه گذاری در بازار های مالی به خصوص ارز های دیجیتال یک اصول و روشی داره که هر کسی میخواد وارد این حوزه شه باید این اصول و قوانین رو رعایت کنه. برای مثال برای ورود به بازار بورس شما باید ثبت نام کنین و بعد احراز هویت انجام بدین و یک کد بورسی رو تهیه کنین و در نهایت به خرید و فروش سهام بپردازین؛
اما برای وارد شدن به بازار ارزهای دیجیتال ابتدا باید یک صرافی معتبر برای خرید و فروش ارز هاتون انتخاب کنین و همانند بورس احراز هویت رو در اون صرافی انجام بدین و بعد چون ارز های دیجیتال بر خلاف بورس یا فارکس مقدار دارایی شما نباید در صرافی به دلایل امنیتی باقی بمونه، شما باید یه کیف پول معتبر نیز انتخاب کنین و داراییتون رو به اون کیف انتقال بدین تا از دست هکر ها و بدافزار ها در امان بمونین؛
به غیر از تمام موارد گفته شده شما اگه میخواین امکانات بیشتری برای ترید و سرمایه گذازی در ارز های دیجیتال داشته باشین، باید از صرافی خارجی برای این کار استفاده کنین که در این صورت شما برای اینکه از داراییتون محافظت کنین و صرافی متوجه ایرانی بودن شما نشه، باید از VPS که در این مقاله بهش میپردازیم، استفاده کنین. توصیه میکنیم درسایت صرافی اینانس مطلبی که دررابطه با معرفی بهترین ارز ها برای سرمایه گذاری بلند مدت و کوتاه مدت در ارزهای دیجیتال رو هم مطالعه کنید.
آموزش سرمایه گذاری در بازار ارزهای دیجیتال
بازار ارز دیجیتال به دلیل نو ظهور بودن و در نتیجه دانش کم افراد در این حوزه، باید خیلی با احتیاط و اصولی رفتار کرد. در ادامه میخوایم گام به گام به نحوه سرمایه گذاری در بازار ارز های دیجیتال بپردازیم. همچنین شما می تونین در سایت اینانس مقاله ی ویژگی سرمایه گذاری در ارز دیجیتال رو بخونین و اطلاعات بیشتری در این زمینه بدست بیارین.
1. دانش کافی از بازار
مهم ترین اقدامی که قبل از ورود به هر بازاری به خصوص ارز های دیجیتال باید انجام بدین اینه که از دانش کافی برای سرمایه گذاری در حوزه مد نظر برخوردار باشین و قدم های محکمی برای سرمایه گذاریتون بردارین.
بازار ارز دیجیتال یک بازار پر سود و در عین حال پر از خطرات و ریسک هایی هست که میتونه یک شبه تمام سرمایتون رو به باد بده؛ برای مثال پروژه ترا لونا که در ماه های اخیر رشد های قابل توجهی کرده بود و رتبه 6 کوین مارکت کپ رو به خودش اختصاص داده بود، در عرض چند ساعت نابود شد به طوری که اگه شما در این ارز صد میلیون تومن سرمایه گذاری کرده بودین سرمایه شما بعد از یک روز به صد تومن کاهش یافته بود.
درنتیجه توصیه میشه قبل از اینکه پولی رو به این بازار وارد کنین در ابتدا چند ماه بازار رو زیر نظر بگیرین و به عبارتی نبض بازار به دستتون بیاد تا توانایی تشخیص پروژه های خوب از پروژه های بد رو داشته باشین.
2. انتخاب صرافی
بعد از اینکه دانش و اگاهی کاملی از بازار رو به دست اوردین، نوبت به انتخاب صرافی برای خرید و فروش ارز های دیجیتال میرسه. برای اینکه بتونیم در بازار ارز های دیجیتال فعالیت کنیم، باید یک پلتفرم معاملاتی که در اون خرید و فروش انجام میشه رو انتخاب کنیم که به این پلتفرم، Exchange یا صرافی گفته میشه.
صرافی های زیادی در سراسر دنیا هم ایرانی و هم خارجی دارن فعالیت میکنن اما مهم ترین نکته اینه که چه صرافی مناسب ایرانی ها هست چون همون طور که میدونین اکثر صرافی های خارجی به دلیل تحریم، اجازه فعالیت به ایرانی ها رو نمیدن و اگه کسی از ایران در این صرافی ها فعالیت کنه، صرافی این اجازه رو داره که حساب کاربری و دارایی هاشون رو مسدود کنه؛
توصیه ما برای خرید و فروش و ترید در ارز های دیجیتال این هست که از صرافی های ایرانی استفاده کنین که اگه احیانا مشکلی پیش اومد بتونین پیگیری کنین اما اگه شما ریسک از دست دادن سرمایتون رو قبول میکنین و دوس دارین امکانات بیشتری رو برای ترید در اختیار داشته باشین، میتونین با رعایت برخی نکات از صرافی های خارجی استفاده کنین.
ویژگی های یک صرافی معتبر
• محیط کاربر پسند
• مشخص نمودن تیم صرافی
• فعالیت در شبکه های اجتماعی
3. استفاده از VPS
VPS مخفف کلمه Virtual Private Server هست به معنی سرور مجازی. سرور مجازی تکنیکی هست که با استفاده از مجازی سازی به چند سرور مجازی تقسیم می شود. در هنگام استفاده از VPS ها صرافی های ارز دیجیتال به هیچ عنوان متوجه ایرانی بودن شما نمیشن و به دلیل اینکه IP شما همیشه ثابته، شما با خیال راحت میتونین ترید کنین. البته استفاده از VPS رایگان نیست و باید ماهانه هزینه ای رو پرداخت کنین و معمولا تریدر ها از VPS استفاده میکنن.
VPS ها در حوزه وب سایت هم کاربرد زیادی دارن به طوری که سرور یک کامپیوتر قدرتمند هستن که تمام داده ها و فایل های تشکیل دهنده وب سایت شما رو در اون ذخیره میکنه و هنگامی که شخصی نام دامنه شما رو در مرورگر وب خود تایپ می کنه، اون رایانه قدرتمند وب سایت شما رو به صفحه جستجوگر هدایت میکنه.
4. تحلیل فاندامنتال
تحلیل فاندامنتال یک رویکرد تصویری بزرگ هست که اطلاعاتی مانند جامعه کاربران کریپتو، امور مالی، برنامه‌های کاربردی در دنیای واقعی و استفاده از اون در آینده رو در نظر میگیره.
تحلیل فاندامنتال یا تحلیل بنیادی، زمانی اتفاق می افته که یک سرمایه گذار بالقوه تلاش می کنه ارزش واقعی یک دارایی رو مشخص کنه؛ این کار با استفاده از تمام اطلاعاتی که دردسترس عموم درباره ماهیت دارایی مورد نظربرای ارزیابی پروژه هست صورت میگیره.
تحلیل فاندامنتال به سرمایه گذاران این امکان رو میده که دارایی هایی رو بخرن که ارزششون کمتر از قیمت فعلی هست و دارایی هایی که بیش از حد ارزش گذاری شدن رو بفروشن.
5. تحلیل تکنیکال
تحلیل تکنیکال نوعی تحلیل آماری با استفاده از شاخص های ریاضی جهت ارزیابی روندهای گذشته برای پیش بینی قیمت در بازار کریپتو هست؛ این کار با نگاه کردن به تغییرات قیمت گذشته و داده‌های حجم انجام میشه تا مشخص بشه بازار چگونه کار میکنه و در آینده میتونه به چه قیمت هایی برسه؟
با استفاده از تحلیل تکنیکال بازار ارزهای دیجیتال رو ارزیابی میکنن و فرصت‌های معاملاتی رو از طریق روند قیمت و الگوهای مشاهده شده در نمودارها شناسایی میکنن. سرمایه گذاران و تریدر ها بر این باورن که فعالیت های معاملاتی گذشته و تغییرات قیمت یک ارز، شاخص های ارزشمندی در تعیین قیمت و فعالیت اون در آینده نشون میده که میتونیم با استفاده از این تحلیل ها، نقاط حمایت و مقاومت یک ارز رو شناسایی کنیم و بر اساس این تحلیل، به خرید و فروش ارز های دیجیتال بپردازیم.
3 قدم برای رعایت اصول سرمایه گذاری
1. مدریت سرمایه
یکی از مهم ترین فاکتور های رعایت اصول سرمایه گذاری، مدیریت سرمایه هست. مدیریت دارایی های رمزنگاری، عمل خرید و فروش دارایی های دیجیتالی هستش که به عنوان سرمایه گذاری در حین مدیریت یک سبد برای تجربه رشد کلی در ارزش بازار مورد استفاده قرار می گیره.
برای مثال وقتی میخوایم تو ارز های دیجیتال سرمایه گذاری کنیم نباید تمام سرمایمون رو یک جا وارد بازار کنیم و در صورتی که ارزش بازار افت کرد پولی برای تزریق به بازار نباشه؛ باید اونو به صورت پله ای و در هنگام پایین اومدن قیمت انجام بدیم و همچنین نباید از روی احساسات و تعصب تمام پولمون رو در یک ارز دیجیتال سرمایه گذاری کنیم و هنگام به وجود اومدن مشکل در اون ارز ما دچار ضرر شدید شیم. همچنین در مدیریت سرمایه باید نقاط ورود و خروج رو باید تشخیص بدیم و استاپ لاس بزاریم تا اگه قیمت از اون حد پایین تر رفت صرافی به طور خودکار رمز ارز مد نظر رو بفروشه تا ما بیش از حد وارد ضرر نشیم.
2. با تمام سرمایه وارد ارز های دیجیتال نشوید
یکی از رایج ترین اشتباهاتی که افراد تازه کار در هنگام ورود به بازار های مالی انجام میدن اینه که در ابتدا بدون کسب دانش و اگاهی، تمام سرمایه خودشون رو به یک باره وارد بازار ارز دیجیتال میکنن و بدتر از اون از روی تعصب و احساسات، بیشتر دارایی خودشون رو صرفا در یک ارز بی نام و نشون سرمایه گذاری میکنن و با کمترین افت قیمت بیت کوین، فرد سرمایه گذار دچار ضرر هنگفتی میشه.
توصیه سرمایه گذارن معروف و موفق برای سرمایه گذاری در بازار های مالی اینه که بخشی از سرمایتون رو وارد ارز های دیجیتال کنین و مابقی رو در بازار های دیگه مانند طلا، سکه، بورس و. سرمایه گذاری کنین تا احیانا اگه یکی از بازار های مالی دچار افت قیمتی شد، استرس از دست دادن تمام سرمایتان رو نکشین و تصمیمات اشتباهی نگیرین.
3. کنترل احساسات و هیجانات
آیا تا به حال شده که قیمت یه ارزی رو در بالاترین قیمت بخرین یا در پایین ترین قیمت، زمانی که همه مشغول به خرید اون ارز هستن، شما اقدام به فروشش بکنین؟ اگه جواب این سوال بله هست باید بدونین که شما باید احساسات و هیجانات خودتون رو کنترل کنین و در چنین مواقعی به حرف دیگران گوش نکنین و با علم و اگاهی خودتون پیش برین.
کنترل احساسات یکی از عوامل موفقیت در سرمایه گذاری هستش و افراد باید در شرایط سخت بتونن بر احساسات خودشون غلبه کنن و دست به اقدام اشتباهی نزنن. برای مثال در اوایل سال 2020 زمانی که خبر ویروس جدیدی به نام کووید 19 در جهان پخش شد، قیمت بیت کوین یک ریزش 70 درصدی رو تجربه کرد و ترس و وحشت تمام بازار رو فرا گرفت، اما سرمایه گذارانی که به این بازار اعتماد داشتن و توانایی کنترل احساسات خودشون رو داشتن، در زمان ریزش نیز اقدام به خرید میکردن و به اخبار گوناگون مبنی بر نابودی بازار ارز دیجیتال، گوش نمیدادن.
سرمایه گذاری در بازار های مالی به ویژه در بازار ارز دیجیتال به دلیل سابقه کم و ارزش بازاری پایینش، خطرات و ریسک های زیادی داره که افراد باید قبل از ورود به این بازار، از وجود این خطرات مطلع شن و با توجه به میزان ریسک پذیریشون وارد این حوزه بشن.
در این مقاله به مفهوم سرمایه گذاری و سرمایه گذاری را از کجا شروع کنم؟ پرداختیم و همچنین توصیه های سرمایه گذاری افراد موفق رو برای شما بیان کردیم تا با الگو گرفتن از این افراد، بتونین یک سرمایه گذاری پر سود و بدون ریسک رو تجربه کنین.
خلاصه کتاب اصول سرمایه گذاری از زبان وارن بافت
در سال ۱۹۵۶ میلادی، وارن بافت، سرمایه گذار مشهور آمریکایی، شرکت سرمایه گذاری خود را تأسیس کرد و از آن زمان تا سال ۱۹۷۰، نامه‌هایی را به شریکانش نوشت. او در این نامه‌ها، تحلیل‌ها، نظرات و پیش‌بینی‌هایش را به نگارش در می‌آورد.
جرمی میلر، به سراغ این نامه‌ها که مملو از آموزه‌های ارزشمند وارن بافت است رفته و به کمک آنها، کتاب اصول سرمایه گذاری از زبان وارن بافت را نوشته و منتشر کرده است.
در این کتاب، آموزه‌ها و رهنمودهای سرمایه گذاری موفق یافت می‌شود که هر سرمایه گذار تازه‌کار و حتی باتجربه‌ای به آنها نیاز دارد.
بدین ترتیب اگر شما هم از آن دسته از افرادی هستید که به سرمایه گذاری در بورس علاقه دارید و به هر دلیلی فرصت مطالعه نسخه کامل کتاب اصول سرمایه گذاری از زبان وارن بافت، اثر جرمی میلر را ندارید، می‌توانید این خلاصه کتاب مفید را در وبسایت و اپلیکیشن بوکاپو به صورت صوتی یا متنی مطالعه کنید.
مسیر موفق سرمایه گذاری را از وارن بافت بیاموزید
وارن بافت را می‌توانیم به عنوان موفق‌ترین و تاثیرگذار ترین سرمایه گذار قرن 21 در نظر بگیریم. او در دسته ثروتمندترین افراد در سال‌های اخیر قرار می‌گیرد و با سرمایه گذاری در بهترین شرکتها توانسته ثروت و سرمایه بسیاری به دست بیاورد. ما در این مقاله از دانشگاه کسب و کار اصول سرمایه گذاری موفق تصمیم گرفتیم تا به بررسی بخشی از زندگی وارن بافت و مسیری که برای رسیدن به این ثروت هنگفت در پیش گرفت را بررسی کنیم.
در حالی که این روزها افراد زیادی وارن بافت را می‌شناسند و می‌دانند او یکی از چند مرد ثروتمند جهان است؛ اما کمتر کسی با استراتژی‌های سرمایه گذاری او و سبک زندگی‌اش آشنایی دارد. اگر آشنایی با سبک زندگی وارن بافت و نحوه شروع سرمایه گذاری‌اش در شرکتهای مختلف بورسی برای شما هم جذاب است و اگر شما هم می‌خواهید مسیری مشابه با او را در پیش بگیرید به شما توصیه میکنیم که ادامه این مقاله از دانشگاه کسب و کار را از دست ندهید؛ چرا که وارن بافت یکی از ثروتمندترین و معتبرترین تاجران جهان است.
وارن بافت کیست؟
وارن بافت معروف به Oracle of Omaha یک تاجر، سرمایه گذار و خیر آمریکایی است؛ که به عنوان موفق‌ترین سرمایه گذار قرن اخیر شناخته می‌شود. او با کنار زدن روندها و قوانین غالب سرمایه گذاری و سرپیچی از آنها توانست ثروت شخصی خود را به بیش از 60 میلیارد دلار رساند. بافت رئیس، مدیرعامل و بزرگ‌ترین سهامدار برکشایر یک هلدینگ بزرگ چند ملیتی است که یک دفتر مرکزی در اوماها دارد.
همان‌طور که در ابتدای متن نیز گفتیم وارن بافت به Oracle of Omaha یا همان پیشگوی اوماها معروف است. جالب است بدانید که بافت با شروع از یک سطح درآمد متوسط و سرمایه‌ای نه چندان زیاد فعالیت خود را آغاز کرد و توانست با استفاده از روش‌های نوین سرمایه گذاری به فردی موفق و تاجری ثروتمند تبدیل شود.
بافت از جمله افرادی بود که هوش اقتصادی بالایی داشت و ایده پردازی موفق در حوزه کسب و کار و کسب درآمد بود. او از زمان کودکی‌اش راه‌های مختلفی را برای کسب درآمد و ایجاد یک کسب و کار مستقل برای خود در پیش گرفته بود و کارهای مختلفی را تجربه کرد. کارهایی از جمله فروش آبنبات و نوشابه در درب منازل. بافت در همان سال‌های نوجوانی‌اش به فکر سرمایه گذاری و استفاده درست از سرمایه‌اش بود و تا سنین جوانی توانست سرمایه خوبی را برای خودش دست و پا کند.
سال‌های ابتدایی زندگی وارن بافت
در این بخش قصد داریم تا به بیان خلاصه‌ای از زندگی بافت در سال‌های ابتدایی زندگی‌اش بپردازیم. وارن ادوارد بافت در 30 اوت سال 1930 در اوماها چشم به جهان گشود. هوارد بافت پدر وارن به عنوان یک دلال سهام و نماینده کنگره ایالات متحده مشغول بود و در این سمت خدمت می‌کرد. مادر او یعنی لیلا استال بافت خانه دار بود. وارن بافت دومین فرزند خانواده بود و دو خواهر دیگر به غیر از خود داشت. او تنها پسر خانواده بافت بود.
بافت در اوایل دوران کودکی خود مهارت خود را در امور تجاری، مالی و اقتصادی نشان داد. او واقعاً در این مسائل استعداد داشت و در اصطلاح دارای یک تفکر اقتصادی قوی بود. به طوری که دوستان و آشنایان در رابطه با او می‌گفتند که پسرک یک اعجوبه ریاضیات است که می‌تواند ستون‌های بزرگی از اعداد و ارقام و معادلات را در ذهن خود بچیند و حل و فصل کند. استعدادی که در سال‌های آخر زندگی او نیز مشاهده شد.
وارن بافت اغلب در سال‌های کودکی‌اش به کارگزاری سهام اصول سرمایه گذاری موفق پدرش می‌رفت و در بحث‌هایی که در رابطه با قیمت انواع سهام در آن دفتر می‌شد شرکت می‌کرد. او در سن 11 سالگی موفق شد وارد دنیای سرمایه گذاری و بورس شود و اولین سهام خود را خریداری کرد. وارن در آن سن سه سهم به قیمت 38 دلار به ازای هر یک از سهم‌ها خریداری کرد.
درس اول وارن بافت
جالب است بدانید که اولین تجربه بافت در خرید سهام در همان ابتدا با شکست روبرو شد. سهام خریداری شده توسط او پس از مدت کوتاهی به 27 دلار سقوط کرد؛ اما بافت ناامید نشد و با سرسختی در این مسیر موفق شد سرمایه خود را به 40 دلار برساند.
او پس از این اتفاق سهام خود را با سود اندکی فروخت؛ اما پس از مدتی از تصمیم خود پشیمان شد. درست زمانی که سهام او به قیمت 200 دلار به ازای هر سهم رسید و او می‌توانست سود بسیار خوبی از این سهامداری بلند مدت کسب کند. پس از این اتفاق او اولین درس خود را از دنیای سرمایه گذاری دریافت کرد، صبر درس اولیه او در آن برهه بود.
اولین سرمایه گذاری و قدم در راه کارآفرینی
بافت در سن 13 سالگی اولین کسب و کار خود را آغاز کرد. او به عنوان یک کاغذ فروش به فعالیت پرداخت و برگه انعام اسب دوانی میفروخت. در سال 1942 پدر او اصول سرمایه گذاری موفق در مجلس نمایندگان ایالات متحده انتخاب شد و خانواده او به فردریکزبورگ ویرجینیا نقل مکان کردند تا به محل کار پدرش در کنگره نزدیک تر شوند. وارن بافت در دبیرستان وودرو ویلسون در واشنگتن دی سی تحصیل کرد. در آنجا هم دست از طرح ایده‌های جدید برای کسب درآمد نکشید و این مسیر را ادامه داد. در دوران دبیرستان او و یکی از دوستانش یک دستگاه پین بال دست دوم را به قیمت 25 دلار خریداری کردند.
آنها این دستگاه را در یک آرایشگاه نصب و راه اندازی کردند و در عرض چند ماه توانستند سود خوبی از این کار کسب کنند، به صورتی که با این سود توانستند چند دستگاه دیگر نیز خریداری کنند. او پس از مدتی بیزنس خود را به قیمت 1200 دلار فروخت. تا قبل از آن موفق شده بود ماشین‌هایی را در سه مکان مختلف تعبیه کند.
تحصیلات وارن بافت
بافت در سن 16 سالگی برای تحصیل در رشته بازرگانی در دانشگاه پنسیلوانیا ثبت نام کرد. او دو سال در این دانشگاه ماند و سپس برای پایان تحصیلاتش به دانشگاه نبراسکا رفت. بافت در سن 20 سالگی از دانشگاه اخراج شد. او در آن سن نزدیک به 10000 دلار سرمایه داشت که از کسب و کار دوران کودکی خود به دست آورده بود.
در سال 1951 بود که موفق شد مدرک کارشناسی خود را در رشته اقتصاد از دانشگاه کلمبیا دریافت کند. او در آن دانشگاه زیر نظر یکی از اقتصاددان‌های بزرگ، بنجامین گراهام تحصیل کرد و تحصیلات خود را در موسسه مالی نیویورک ادامه داد. بافت تحت تأثیر کتاب گراهام یعنی سرمایه گذار هوشمند، به مدت سه سال به کار اوراق بهادار مشغول بود و پس از آن به مدت دو سال به عنوان تحلیلگر در Graham-Newman Corp به کار پرداخت.
شرکت برکشایر هاتاوی
وارن بافت در سال 1956 شرکت Buffett Partnership Ltd اصول سرمایه گذاری موفق را در زادگاه خود اوهاما تأسیس کرد. او در مسیر کاری خود به درستی از تکنیک‌هایی که از گراهام آموخته بود استفاده کرد. تکنیک‌هایی در رابطه با شناسایی شرکتهای کم ارزش. همین مسیر و استفاده از همین تکنیک‌ها بود که او را به یک میلیونر تبدیل کرد. یکی از شرکت‌هایی که بافت در آن به خرید سهام پرداخت و ارزش گذاری کرد شرکت برکشایر هاتاوی بود که در زمینه نساجی فعالیت می‌کرد. او در اوایل دهه 1960 شروع به انباشت سهام این شرکت کرد و در سال 1965 بود که توانست کنترل شرکت را به طور کامل به دست بگیرد.
با وجود موفقیت شرکت Buffett Partnership Ltd وارن بافت یعنی بنیان گذار شرکت، آن را در سال 1969 منحل کرد تا بتواند تمام تمرکز خود را بر روی توسعه Berkshire Hathaway بگذارد. او به تدریج بخش نساجی شرکت را حذف کرد و در عوض آن را با خرید سهام در رسانه‌هایی مثل واشنگتن پست، بیمه GEICO و نفت اکسون توسعه داد. Oracle of Omaha در آن سال‌ها به موفقیت‌های بسیاری دست پیدا کرد. این شرکت موفق شد تا سرمایه‌گذاری‌های به ظاهر ضعیفی را به سود بالا برساند. از جمله این سرمایه‌گذاری‌ها می‌توان به خرید سالومون برادرز اشاره کرد. شرکتی که در سال 1987 به رسوایی آلوده شده بود.
فعالیت‌های دیگر وارن بافت
در ژوئن سال 2006 بود که بافت اعلام کرد قصد دارد تمام دارایی خود را به امور خیریه ببخشد. همچنین بیان کرد که 85 درصد دارایی‌اش را به بنیاد بیل و ملیندا گیتس اهدا خواهد کرد. این اهدای مالی به بزرگ‌ترین عمل خیریه در تاریخ ایالات متحده تبدیل شد! در سال 2010 بافت و بیل گیتس اعلام کردند که کمپینی به نام The Giving Pledge را برای جذب افراد ثروتمند در جهت کمک به اهداف بشردوستانه و امور خیریه تشکیل داده‌اند.
وارن بافت در سال 2012 اعلام کرد که به سرطان پروستات مبتلا شده است. در ژانویه همان سال تحت پرتو درمانی قرار گرفت و در ماه نوامبر درمان خود را با موفقیت به پایان رساند.
اما جالب است بدانید مشکلات سلامتی او نتوانست جلوی نزدیکی‌اش به صدر فهرست میلیاردهای جهان که توسط فوربس اعلام می‌شد را بگیرد. او در سال‌های متمادی به خرید سهام کسب درآمد از طریق سرمایه گذاری پرداخت.
بافت در ماه می سال 2017 فاش کرد که تصمیم گرفته است تا به فروش 81 میلیون سهمی که در شرکت آی بی ام داشت بپردازد و بیان کرد که ارزش این شرکت مانند قبل نیست. از طرف دیگر او میزان سرمایه گذاری خود در اپل را 3 درصد افزایش داد و به بزرگ‌ترین سهامدار بانک امریکا تبدیل شد.
کتاب‌های وارن بافت
جالب است بدانید که وارن بافت نویسنده کتاب‌های بسیاری در حوزه‌های انگیزشی، موفقیت و بازارهای مالی است. کتاب‌هایی که برخی از آنها به زبان فارسی نیز ترجمه شدند و در دسترس افراد فارسی زبان قرار گرفته‌اند. همچنین کتاب‌های زیادی به تألیف افراد دیگر در باب زندگی او و تحلیل روند رو به رشدش به چاپ رسیده است. در ادامه مطلب قصد داریم تا برخی از این کتاب‌ها را به شما معرفی کنیم. پس با ما همراه شوید.
کتاب 10 قانون موفقیت اثر وارن بافت
10 قانون موفقت یکی از کتاب‌های تألیف شده توسط بافت است. او در این کتاب با به کارگیری تجربیات گران‌بهای خود در مسیر سرمایه گذاری و کسب و کار به بیان 10 قانون کلی و راز موفقیت پرداخته است. کتابی که به بسیاری از افراد توصیه می‌شود و می‌توانید در موقعیت‌های مختلفی از آن بهره بگیرید. بافت در این کتاب به سرمایه گذاری بر روی توانایی‌ها و استعدادهای فردی تأکید دارد. اینکه افراد در درجه اول برای رسیدن به موفقیت باید بر توانایی‌های خود تکیه کنند.
کتاب 125 اصل موفقیت وارن بافت اثر دیوید کلارک و ماری بافت
یکی از کتاب‌های دیگری که با توجه به اصول کلی بافت تألیف شده است کتاب 125 اصل موفقیت وارن بافت است. این کتاب توسط دیوید کلارک و ماری بافت نوشته شد است. این دو در این کتاب تلاش کرده‌اند تا با استفاده از مسیر طی شده توسط بافت و اصولی که او در مسیر کسب و کار و سرمایه گذاری خود به کار می‌گرفت درس‌هایی را استخراج کنند. اصولی برای افرادی که شاید به تازگی وارد دنیای کسب و کار و سرمایه گذاری شده‌اند و یا تصمیم دارند کسب و کار خود را گسترش دهند. در هر صورت این کتاب دارای اصولی کاربردی است که شما در هر موقعیتی می‌توانید به آن مراجعه کنید.
کتاب گلوله برفی اثر اشلی شرودر
این کتاب در رابطه با سبک زندگی تجاری وارن بافت و توسط اشلی شرودر نوشته شده است. شرودر یک نویسنده اصول سرمایه گذاری موفق و تحلیلگر بازار سرمایه است. او برای نوشتن این کتاب در حدود 5 سال زمان صرف کرد تا بتواند کتاب کاملی از ابعاد مختلف زندگی بافت تألیف کند. او در طول نویسندگی این کتاب با بیش از 250 تن مصاحبه کرد. کتاب گلوله برفی سرانجام در سال 2008 روانه بازار شد و توانست علاقه‌مندان بسیاری پیدا کند.
کتاب مسیر وارن بافت اثر رابرت جی هاگستروم
اگر به دنبالی کتابی هستید که بتوانید در آن از درس‌های سرمایه گذاری بافت بخوانید و از تجربیات درخشان و چشمگیر او استفاده کنید این کتاب انتخاب مناسبی برای شماست. کتاب مسیر وارن بافت از رابرت جی هاگستروم تمام قوانینی را که او در مسیر سرمایه گذاری خود به کار گرفته است را بیان می‌کند. همچنین با بررسی سبد سرمایه گذاری بافت به صورت موردی و تک به تک شما را راهنمایی می‌کند. این کتاب برای افراد که به تازگی در مسیر سرمایه گذاری قدم گذاشته‌اند بسیار مناسب است. حتی اگر مدتی است که در این زمینه فعالیت می‌کنید فراموش نکنید که یادگیری و مطالعه بیشتر می‌تواند باب‌های جدیدی را به سوی شما بگشاید.
کتاب وارن بافت مدیر اثر رابرت پی مایلز
این کتاب که توسط رابرت پی مایلز نوشته شده است بر خلاف کتاب‌های قبلی این مقاله بیشتر به بافت به عنوان یک مدیر عامل می‌پردازد. همان‌طور که گفتیم کتاب‌های قبل معرفی شده در این بخش در رابطه اصول سرمایه گذاری موفق با مسیر موفقیت، اصول کسب و کار و سرمایه گذاری بودند و به بافت به عنوان یک سرمایه گذار موفق نگاه می‌کردند. اما رابرت در این کتاب کاملاً دیدگاه خود را تغییر داده است و بافت را به عنوان یک مدیر عامل که بر شرکتهای بسیاری نظارت دارد نگاه می‌کند. پس این کتاب یک راهنمای سرمایه گذاری نیست. بلکه در آن در رابطه با مدیریت و مدیران حرفه‌ای خواهید آموخت. بافت علاوه بر اینکه یک سرمایه گذار موفق است یک مدیر حرفه‌ای نیز هست!
سخنان وارن بافت در باب زندگی و موفقیت
در این بخش برخی از جملات انگیزشی بافت در حوزه زندگی، سرمایه گذاری و تلاش برای رسیدن به هدف را می‌خوانیم.
- زمانی که دیگران حریص هستند ترسو باشید و زمانی که دیگران ترسو هستند حریص!
- نیازی نیست دانشمند موشکی باشید، سرمایه گذاری بازی‌ای نیست که فردی با آی کیو 160 لزوما بتواند فردی با آی کیو 130 را شکست دهد.
- مردم همیشه از من سؤال می‌کنند کجا باید مشغول کار شوند و من همیشه به آنها می‌گویم برای کسی کار کنند که بیشتر از همه تحسینش می‌کنند.
- اگر چیزی را بخری که به آن احتیاج نداری به زودی مجبور می‌شوی چیزهایی را بفروشی که به آنها نیاز داشته‌ای.
- مهم‌ترین سرمایه گذاری که می‌توانید انجام دهید سرمایه گذاری روی خودتان است.
- این درست نیست که هر چه از درآمدتان باقی می‌ماند را پس انداز کنید. بلکه باید هر چقدر که بعد از پس انداز کردن باقی می‌ماند را خرج کنید.
- یکی از ویژگی‌های ثروتمندان واقعی این است که حتی اگر تمام دارایی خود را از دست بدهند می‌توانند باز هم آن را به دست آورند.
- مهم‌ترین نکته در زندگی این است که بدانید چه چیزی را میدانید و چه چیزی را نمی‌دانید.
- چیزی که همین امروز برای شما جذاب است به امید اینکه فردا چیز بهتری خواهید یافت از دست ندهید.
- هر چه رفتار بازار احمقانه‌تر باشد فرصت بیشتری برای سرمایه گذاران تجاری وجود دارد.
- بهترین راه برای فکر کردن در رابطه با سرمایه گذاری این است که در اتاقی باشید که هیچ کس دیگری در آن نیست و فقط فکر کنید. اگر این راه جواب نداد هیچ راه دیگری نیز جواب نخواهد داد.
- بیست سال طول می‌کشد تا شهرت به دست آورید اما با پنج دقیقه می‌توانید آن را خراب کنید.
سخن پایانی
در این مقاله از دانشگاه کسب و کار به معرفی یکی از بزرگ‌ترین سرمایه گذاران و از افراد ثروتمند جهان پرداختیم. وارن بافت برای بسیاری از فعالان حوزه کسب و کار و سرمایه گذار نامی آشناست. بسیاری از افراد با استفاده از توصیه‌های او و تجربیاتش در این مسیر توانسته‌اند به موفقیت‌های بزرگ در حوزه سرمایه گذاری و کسب و کار اصول سرمایه گذاری موفق دست پیدا کنند. امیدواریم که این مقاله از دانشگاه کسب و کار برای شما مفید واقع شده باشد. تجربیات خود را در زمینه انواع سرمایه گذاری از جمله بازارهای مالی با ما در میان بگذارید.
نرگس فتحی
تنها یک لذت وجود دارد، آموختن آنچه نمیدانی. من نرگس فتحی کارشناس مهندسی پزشکی هستم، ما و تیممون در دانشگاه کسب و کار تصمیم داریم تا در کنار شما به توسعه فردی و آموختن آنچه نمی‌دانیم بپردازیم.
اصول اولیه سرمایه گذاری,انواع و مشخصات سرمایه گذاری
سرمايه گذاري به زبان ساده عبارت است از خريد يک دارايي به اميد کسب درآمد يا افزايش قيمت در آينده و يا ترکيبي از اين دو مفهوم. از ديدگاه اقتصادي، سرمايه گذاري عبارت است از خريد يک کالاي غير مصرفي که براي ايجاد درآمد يا ايجاد ثروت به کار مي رود. از ديدگاه مالي سرمايه گذاري عبارت است از خريد داراييهاي مالي به منظور کسب درآمد و فروش در آينده با قيمت بالاتر.
به جرات مي توان گفت مسايل مالي يکي از مهمترين دغدغه هاي انسان را تشکيل داده و تقريبا" تمام فعاليتهاي انسان امروزي در راستاي تامين منابع مالي مورد نياز براي پوشش دادن هزينه هاي زندگي است. با گذشت زمان به همان نسبت که روابط و مناسبات اقتصادي و اجتماعي در جامعه پيچيده تر مي شود امور مالي نيز پيچيدگي بيشتري به خود مي گيرند و از همين روست که پدران ما در سالهاي گذشته کمتر از ما به اينگونه مسايل مي انديشيدند و قطعا فرزندان ما نيز بيشتر از امروز با اين موضوع دست و پنجه نرم خواهند كرد.
پیشرفت صنعت خدمات مالي، رقابت شديد و انواع نوآوريهاي مالي امروزه باعث شده است که اين صنعت از پيچيدگيهاي خاص خود برخوردار گردد و در عين حال فرصتهاي مناسبي نيز براي بهره برداري فراهم آيد و آشنايي با مباحث مالي مي تواند زمينه ساز استفاده از اين فرصتها باشد در این مقاله ما قصد داریم تا خوانندگان با اصول اولیه و تعاریف سرمایه گذاری این رشته ی پیچیده آشنا کنیم.
سرمايه گذاري
سرمايه گذاري به زبان ساده عبارت است از خريد يک دارايي به اميد کسب درآمد يا افزايش قيمت در آينده و يا ترکيبي از اين دو مفهوم. از ديدگاه اقتصادي، سرمايه گذاري عبارت است از خريد يک کالاي غير مصرفي که براي ايجاد درآمد يا ايجاد ثروت به کار مي رود. از ديدگاه مالي سرمايه گذاري عبارت است از خريد داراييهاي مالي به منظور کسب درآمد و فروش در آينده با قيمت بالاتر. ساخت يک کارخانه توليدي و ادامه تحصيل دو نمونه از سرمايه گذاري از ديدگاه اقتصادي و خريد سهام(stocks)، اوراق قرضه (Bonds) و املاک و مستغلات نمونه هايي از سرمايه گذاري از ديدگاه مالي هستند.
انواع سرمایه گذاری
1- سرمایه گذاری فیزیکی
2- سرمایه گذاری مالی
که البته در این مقاله تمرکز ما بر بخش سرمایه گذاری مالی است.
مشخصات یک سرمایه گذاری موفق
اهداف سرمایه گذاری را می توان طبق نمودار 1-2 تعریف نمود که شامل 5 مورد می باشد:
1- اطمینان از اینکه اصل پول سرمایه گذاری شده از بین نمی رود.
2- اینکه سرمایه گذاری به صورت مستمر درآمد زا باشد.
3- رشد قیمت و ارزش سرمایه ی اولیه را در بر داشته باشد.
4- سرمایه گذار بتواند از مزایای مالیاتی این سرمایه گذاری ( معافیت مالیاتی) برخوردار شود.
5- هر زمان که سرمایه گذار خواست بتواند سرمایه خود را تبدیل به پول نقد نماید.
به طور کلي سرمايه گذاري مالي عبارت از سرمايه گذاري در انواع اوراق بهادار، قراردادهاي مبتني بر اوراق بهادار و محصولات ارائه شده از سوي موسسات مالي نظير بانکها است که بنا به ماهيت خاص خود به پنج گروه قابل طبقه بندي مي باشند.
در اینجا هر یک از انواع سرمایه گذاری مالی را به اختصار شرح می دهیم:
اوراق بدهی
اين اوراق که اصطلاحا" ابزار بدهي (Debt Instruments) نيز ناميده مي شوند به طور رسمي قراردادي بين وام دهنده (سرمايه گذار) و وام گيرنده (فروشنده اوراق) به وجود مي آورند که در آن وام گيرنده تعهد مي کند اصل سرمايه گذاري و بهره مورد توافق را در تاريخ سر رسيد اوراق به وام دهنده پرداخت نمايد.
زمان اين قرارداد مي تواند از بسيار کوتاه مدت تا بسيار بلندمدت تغيير نمايد. اوراق قرضه (Bonds)، اوراق رهني (Mortgages)، اسناد خزانه (T-Bills) و اوراق بازرگاني (Commercial Papers) نمونه هايي از اين اوراق هستند.
معروفترين اين ابزار، اوراق قرضه مي باشد که توسط دولت فدرال، دولت استاني، شهرداريها، شرکتها و برخي مراکز مذهبي و آموزشي صادر مي شود. اوراق قرضه ممکن است از اصول سرمایه گذاری موفق پشتوانه داراييهاي فيزيکي به عنوان وثيقه برخوردار باشد يا اينکه بر اساس اعتبار وام دهنده (دولت فدرال و . ) صادر گردد. اوراق قرضه اي که بر اساس اعتبار وام دهنده صادر مي شوند و وثيقه فيزيکي ندارند اصطلاحا Debenture ناميده مي شوند.
سهام
سهام عموما با واژه هاي Stock يا Share شناخته شده و نشاندهنده مالکيت دارنده آن در داراييهاي شرکت است. به طور کلي سهامدار يکي از شرکاي شرکت است که متناسب با اصول سرمایه گذاری موفق ميزان سهم خود از سود شرکت سهم برده و بسته به نوع سهامي که در اختيار دارد ممکن است از حق راي در تصميم گيريهاي عمده برخوردار باشد.
سهام داراي انواع مختلفي مي باشد و سهامداران متناسب با نوع سهامي که در اختيار دارند از حقوق متفاوتي برخوردار هستند. سهام به طور کلي به دو دسته سهام عادي (Common Shares) و سهام ممتاز (Preferred Shares) تقسيم مي شوند.
سهام عادي به دارنده خود حق اصول سرمایه گذاری موفق اعمال راي در مجامع عمومي شرکت را مي دهد و در صورت تقسيم سود (Dividend) توسط شرکت، دارنده سهام عادي سود دريافت مي نمايد. در عوض سهام ممتاز بدون حق راي بوده ولي پرداخت مبلغ ثابتي از سود را در هر سال به دارنده آن تضمين مي نمايد و اين سود بايستي قبل از سود سهام عادي پرداخت شود. حتي در صورتي که شرکت به هر دليل ورشکسته شود سهام ممتاز نسبت به سهام عادي از اولويت بازيافت سرمايه برخوردار خواهند بود.
صندوقهای (شرکتهای) سرمایه گذاری
شرکتها يا تراستهايي هستند که به نيابت از مشتريان خود سرمايه گذاري نموده؛ سود يا زيان حاصل از اين فعاليتها مستقيما به سرمايه گذاران بازمي گردد و در اين ميان مديران صندوق هزينه هاي مديريتي دريافت مي نمايند.اين شرکتها که Mutual Fund نام دارند با انتشار سهام که اصطلاحا Unit ناميده مي شود اقدام به جمع آوري منابع مالي و سرمايه گذاري در اوراق بهادار مي نمايند. ويژگي سرمايه گذاري در اين صندوقها در مقايسه با سهام، برخورداري از مديريت حرفه اي سرمايه گذاري مي باشد. اين سرمايه گذاري براي آندسته از افرادي که دانش و فرصت سرمايه گذاري حرفه اي ندارند بسيار مفيد بوده و در مقايسه با سهام از ريسک به مراتب کمتري برخوردار است.
ابزار مشتقه:
اين نوع سرمايه گذاري که از ريسک بالايي برخوردار است مناسب سرمايه گذاراني است که قدرت ريسک پذيري بالايي داشته و از دانش لازم نيز برخوردار باشند. اين نوع سرمايه گذاري عمدتا ابزاري هستند که به پشتوانه اوراق بهادار مالي نظير سهام يا شاخص سهام به وجود مي آيند.
اين ابزار به دليل پيچيدگي خاص خود در مقاله اي جداگانه مورد بررسي قرار خواهند گرفت ليکن در اينجا به طور مختصر به انواع ابزار مشتقه اشاره مي گردد.
ابزار مشتقه به دو دسته قراردادهاي اختيار معامله (Options) و قراردادهاي آتي (Futures) تقسيم مي شوند. قراردادهاي اختيار به دارنده آن اختيار (و نه اجبار) خريد يا فروش اوراق بهادار در زماني خاص با قيمتي خاص را مي دهد در حاليکه قرارداد آتي زمان، مقدار و قيمت معامله اي در آينده را از هم اکنون مشخص مي نمايد.
همانگونه که ملاحظه مي شود درک مفهوم ابزار مشتقه دشوارتر از ساير اوراق بهادار است و لازم است تا در موقع مناسب به آن پرداخته شود.
دیدگاه شما